Финансов посредник (част 2)

Статии

Анкета

Откъде предпочитате да вземете пари назаем?

Начало > Финанси > Други > Статии > Финансов посредник (част 2)

Статия

Финансов посредник (част 2)

Публикуван на: 29/08/2014

В миналия брой ви запознахме с принципите на работа и услугите, които можете да получите от финансовия консултант. В този брой ще ви представим формите на плащане и законовите изисквания към упражняващите такава дейност.

За различните продукти и услуги различен финансов консултант:

Добре е за различните финансови услуги и продукти да използвате различни консултанти, защото всеки е специалист в една част от финансовата сфера и много рядко се среща финансов посредник, който да се занимава с всякакви услуги и продукти.

Ако имате нужда от съвет за пенсиониране, може да е най-добре да отидете при един съветник, който се специализира в пенсии и ренти. Ако имате нужда от инвестиционен съвет трябва да потърсите инвестиционни консултации. Но ако търсите пакет от услуги трябва да намерите финансов посредник, който обслужва широк кръг финансови продукти и услуги.

Таксите

Таксите трябва да отразяват нивото на предоставяните услуги. Финансовите консултанти трябва да се споразумеят с вас предварително колко ще бъдете таксувани за техните услуги, кога ще бъдете таксувани и как ще бъдат направени плащанията.

Има три основни начина за таксуване:
1. Плоски такси - еднократната такса, която покрива всичко – цялата услуга. Те са съобразени с вашите нужди, но може да варират от съветник на съветник. Може да се начислява първоначална такса за препоръките и след това фиксирана такса годишно за прегледи или за всяка част от работата на съветника.

2. Почасови ставки - просто и лесно за доказване, но внимавайте, защото при този метод може да бъде намален стимулът за съветника да работи бързо и ефективно. Може умишлено да се бави и да разтяга процедурата във времето за да ви вземе повече пари.

3. Дял от парите, които искате да инвестирате - това се изчислява като процент от активите. Може да се начислява първоначална такса, варираща в проценти и текущо заплащане отново вариращо в проценти.

Видове финансови посредници

Има два вида финансови посредници - независими и обвързани. Обвързан съветник е този, който обикновено е част от някоя банка или друга финансова институция или този, който има комисионерски договори с няколко доставчици. В този случай той ще може да препоръча само продукти от няколко доставчици (тези с които има договори) и няма да покрива всички предлагани оферти на пазара. Независимите финансови консултанти работят с всички продукти и с всички доставчици на финансови продукти и услуги и получават възнаграждение само от вас. В този случай имате най-голям шанс да получите и най-добрия съвет или препоръка, защото посредникът няма скрити от вас интереси.

Проверете легитимността и квалификацията на финансовия съветник

Преди да наемете някой финансов съветник, проверете първо дали той е сертифициран и дали има необходимото образование и опит за да извършва подобни услуги. Финансовите съветници трябва да имат завършено висше образование бакалавърска степен. Те получават лиценз за извършване на дейността си от Комисията за финансов надзор (КФН). За по- висока квалификация и по-висок стандарт, както и за международно признание Международната организация по стандартизация предлага допълнителна квалификация за финансови посредници. Ако съветник притежава тази квалификация, можете да бъдете сигурни, че той е в състояние да изпълнява ролята си на професионален финансов съветник. Сертифицирането продължава в период от пет години, през които съветниците се наблюдават ежегодно за да е сигурно, че те продължават да отговарят на изискваните стандарти.

Инвестиционните посредници

За разлика от спестяванията, пенсионното осигуряване или изборът на кредит, ако решите да инвестирате парите си на борсата, то ще можете да го направите единствено през инвестиционен посредник. Затова в България законодателството е поставило по-сериозни изисквания по отношение на инвестиционните посредници. Това са хората, без които не можете да участвате в търговията на борсата.

Нашият коментар

Наложително е в България да бъдат приети законодателни изисквания към дейността на всички видове финансови посредници. Най-малкото, което може да се направи е, да се въведе задължително изискване за разкриване конфликт на интереси на посредниците – например, дали, от кого и в какъв размер получават комисионна от търговец при предлагане на финансов продукт. Такава информация може да не се изисква единствено при предоставянето на т.нар. генеричен финансов съвет, т.е. това е финансова консултация, която не се предлагат конкретни финансови продукти, а само общи препоръки към финансовото планиране на бюджета.

Законови изисквания към инвестиционните посредници

Според Закона за пазарите на финансови инструменти инвестиционния посредник изпълнява услуги за сметка на клиента въз основа на писмен договор с него. Той има задължението да работи честно, справедливо и като професионалист в съответствие с най-добрите интереси на своите клиенти, както и

да ги уведомява за рисковете от сделките с финансови инструменти.

Инвестиционният посредник предоставя по подходящ начин на своите клиенти или на потенциални клиенти следната информация:

1. данни за инвестиционния посредник и за предлаганите от него услуги,

включително дали извършва дейност или сключва сделки с финансови инструменти за своя сметка;

2. финансовите инструменти – предмет на предоставяните от посредника инвестиционни услуги, и предлаганите инвестиционни стратегии;

3. предупреждение за рисковете, свързани с инвестиции в инструментите;

4. местата на изпълнение на сделките;

5. видовете разходи за клиента и техния размер;

6. други обстоятелства, определени с наредба.

Информацията се предоставя на клиента по начин, който му позволява да разбере естеството и рисковете на инвестиционната услуга и на предлагания конкретен финансов инструмент, осигуряващ вземането впоследствие на основано на информираност инвестиционно решение. Тази информация може да се предоставя в стандартизирана форма.

Инвестиционният посредник е длъжен да предоставя на клиентите си достатъчно информация за предоставената услуга, включително за разходите за сделките и услугите, предоставени за сметка на клиента.

Инвестиционният посредник изисква от клиента, съответно от потенциалния клиент, информация за неговите финансови възможности, инвестиционни цели, знания и опит и за готовността му да рискува, както и да актуализира тази информация.Инвестиционният посредник завежда в специален дневник по реда на постъпването им всички нареждания на своите клиенти. Инвестиционният посредник е длъжен да изпълнява незабавно, честно и точно приетите клиентски нареждания, включително да спазва реда на постъпване на идентични нареждания. Инвестиционният посредник е длъжен да отдели своите финансови инструменти и парични средства от тези на клиентите си. Инвестиционният посредник не отговаря пред кредиторите си с финансовите инструменти и паричните средства на своите клиенти, както и с ценни книжа, които са базови спрямо депозитарни разписки.Инвестиционният посредник не може да съхранява при себе си паричните средства на своите клиенти. Инвестиционният посредник депозира паричните средства на своите клиенти в:

1. централна банка;

2. кредитна институция;

3. банка, лицензирана в трета държава;